Tìm hiểu về chứng chỉ quỹ bất động sản REIT

Chứng chỉ quỹ bất động sản REIT (Real Estate Investment Trust) là một hình thức đầu tư vốn góp vào thị trường bất động sản thông qua việc mua chứng chỉ quỹ do công ty quản lý kinh doanh quỹ phát hành. Mời bạn cùng chungchiquy tìm hiểu chi tiết thông tin về REIT trong bài viết dưới đây nhé!

Chứng chỉ quỹ bất động sản là gì?

Chứng chỉ quỹ REIT là một chứng chỉ có giá trị tương đương cổ phiếu, đại diện cho quyền sở hữu một phần vốn trong danh mục tài sản của quỹ. Khi đầu tư vào REIT, nhà đầu tư sẽ trở thành chủ sở hữu chung của các tài sản bất động sản mà quỹ đầu tư, bao gồm:

• Trung tâm thương mại

• Văn phòng cho thuê

• Khu căn hộ

• Khu nghỉ dưỡng

• Bất động sản công nghiệp

• Kho hàng

>> Cách tính tỷ suất lợi nhuận chứng chỉ quỹ đơn giản cần biết

Đặc điểm của loại hình quỹ đầu tư bất động sản

Điều kiện hoạt động của quỹ đầu tư bất động sản tại Việt Nam

Theo quy định của Luật Chứng khoán 2019, quỹ đầu tư bất động sản tại Việt Nam phải đáp ứng các điều kiện sau:

• Vốn huy động tối thiểu 50 tỷ đồng

• Có ít nhất 500 nhà đầu tư

• Danh mục đầu tư tối thiểu 70% là bất động sản

• Ủy thác cho công ty quản lý quỹ có năng lực quản lý hoạt động quỹ

• Tuân thủ các quy định của pháp luật về chứng khoán và hoạt động đầu tư

Ưu điểm của các quỹ REIT ở Việt Nam

Tính thanh khoản cao: Chứng chỉ quỹ REIT được niêm yết và giao dịch trên sàn giao dịch chứng khoán, giúp nhà đầu tư dễ dàng mua bán, chuyển nhượng.

Lợi nhuận đều đặn: REIT có nghĩa vụ phân phối ít nhất 90% lợi nhuận ròng hàng năm cho nhà đầu tư dưới dạng cổ tức.

Tiềm năng tăng trưởng: Giá trị của REIT có thể tăng lên theo thời gian nhờ vào việc gia tăng giá trị của các tài sản bất động sản trong danh mục đầu tư của quỹ.

Giảm thiểu rủi ro: REIT giúp nhà đầu tư đa dạng hóa danh mục đầu tư, giảm thiểu rủi ro so với đầu tư trực tiếp vào bất động sản.

Các hạn chế của quỹ REIT

Rủi ro thị trường: Giá trị của REIT có thể biến động theo thị trường chứng khoán.

Rủi ro thanh khoản: Tuy thanh khoản cao hơn đầu tư trực tiếp vào bất động sản. Nhưng thanh khoản của REIT vẫn có thể bị ảnh hưởng bởi biến động thị trường.

Rủi ro pháp lý: Hoạt động của REIT chịu sự quản lý của pháp luật về chứng khoán và hoạt động đầu tư, do đó nhà đầu tư cần lưu ý các thay đổi về luật pháp có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận của quỹ.

Phí quản lý: REIT có thu phí quản lý để trang trải chi phí hoạt động của quỹ, điều này có thể ảnh hưởng đến lợi nhuận của nhà đầu tư.

>> 5 ứng dụng đầu tư online uy tín và phổ biến nhất 2024

Đầu tư bất động sản hay đầu tư cổ phiếu bất động sản an toàn hơn?

Cả đầu tư bất động sản và đầu tư cổ phiếu bất động sản đều có những rủi ro và lợi ích riêng. Việc lựa chọn hình thức đầu tư nào phù hợp hơn phụ thuộc vào nhiều yếu tố, bao gồm:

• Khả năng chấp nhận rủi ro. Nếu bạn có khả năng chấp nhận rủi ro cao, đầu tư trực tiếp vào bất động sản có thể mang lại lợi nhuận cao hơn, nhưng cũng đi kèm với rủi ro cao hơn. Ngược lại, đầu tư vào REIT có rủi ro thấp hơn, nhưng lợi nhuận không cao bằng.

• Khả năng tài chính. Đầu tư trực tiếp vào bất động sản thường đòi hỏi số vốn lớn hơn so với đầu tư vào REIT.

• Mục tiêu đầu tư. Nếu bạn muốn có thu nhập đều đặn từ đầu tư, đây có thể là lựa chọn phù hợp hơn. Tuy nhiên, nếu bạn muốn kiếm lợi nhuận từ việc tăng giá sản phẩm bất động sản, đầu tư trực tiếp vào lĩnh vực bất động sản có thể mang lại lợi nhuận cao hơn.

• Kiến thức và kinh nghiệm. Đầu tư trực tiếp vào bất động sản đòi hỏi nhiều kiến thức và kinh nghiệm hơn so với đầu tư vào REIT.

>> Chứng chỉ quỹ SSI và những điều cần biết khi đầu tư

Có nên đầu tư vào quỹ đầu tư bất động sản?

Việc quyết định có nên đầu tư vào quỹ đầu tư bất động sản phụ thuộc vào nhiều yếu tố. Bao gồm khả năng chấp nhận rủi ro, tài chính, mục tiêu đầu tư và kiến thức.

Tuy nhiên, nhìn chung, REIT có thể là một lựa chọn đầu tư phù hợp cho những nhà đầu tư:

• Muốn tham gia thị trường bất động sản với số vốn nhỏ.

• Muốn có thu nhập đều đặn từ đầu tư.

• Có ít kiến thức và kinh nghiệm về đầu tư bất động sản.

Một số văn bản pháp luật điều chỉnh

Hoạt động của quỹ đầu tư bất động sản tại Việt Nam được điều chỉnh bởi một số văn bản pháp luật, bao gồm:

• Luật Chứng khoán 2019

• Nghị định 153/2020/NĐ-CP quy định chi tiết về chứng khoán và hoạt động thị trường chứng khoán

• Thông tư 20/UBCK-TT2020 hướng dẫn chào bán, niêm yết và giao dịch chứng chỉ quỹ đầu tư bất động sản

Kết luận

Chứng chỉ quỹ bất động sản REIT là một kênh đầu tư tiềm năng tại Việt Nam. Giúp nhà đầu tư dễ dàng tham gia thị trường bất động sản với số vốn nhỏ, đồng thời hưởng lợi nhuận đều đặn và giảm thiểu rủi ro. Tuy nhiên, nhà đầu tư cần tìm hiểu kỹ về REIT trước khi quyết định đầu tư và cân nhắc các yếu tố như khả năng chấp nhận rủi ro, khả năng tài chính, mục tiêu đầu tư và kiến thức của bản thân. Cảm ơn bạn đã đọc bài viết này của chungchiquy.