Chứng chỉ quỹ trái phiếu là gì?

Chứng chỉ quỹ trái phiếu là gì là câu hỏi nhận được nhiều sự quan tâm của các nhà đầu tư hiện nay. Dù là hình thức đầu tư mang lại thu nhập ổn định, rủi ro thấp nhưng nhiều người vẫn khá băn khoăn vì chưa hiểu rõ vì hình thức đầu tư này. Ở bài viết dưới đây, chungchiquy sẽ cùng bạn tìm hiểu về chứng chỉ quỹ trái phiếu trên thị trường và những thông tin liên quan. Đọc ngay nhé!

Chứng chỉ quỹ trái phiếu là gì?

Định nghĩa

Quỹ trái phiếu là quỹ mở tập trung đầu tư vào chứng khoán có thu nhập cố định như trái phiếu Chính phủ, doanh nghiệp hoặc chứng khoán có giá trị khác. Mục tiêu chính của quỹ là tạo ra thu nhập ổn định, lâu dài cho các nhà đầu tư.

Trái phiếu là một loại chứng khoán xác nhận nghĩa vụ nợ của tổ chức phát hành (doanh nghiệp hoặc chính phủ) đối với nhà đầu tư bằng một số tiền với lãi suất cố định trong một khoảng thời gian xác định. Tổ chức phát hành có nghĩa vụ trả lãi cho người sở hữu và hoàn trả khoản vay khi đến hạn.

Phân loại

Căn cứ vào những đặc điểm khác nhau, được chia thành nhiều loại, trong đó phổ biến nhất là phân loại theo tổ chức phát hành. Đặc biệt:

• Trái phiếu ngân hàng. Do các tổ chức tài chính, ngân hàng phát hành nhằm huy động vốn duy trì hoạt động.
• Trái phiếu Chính phủ. Chính phủ phát hành để huy động tiền nhàn rỗi của mỗi người dân phục vụ các tổ chức kinh tế – xã hội, tài trợ cho các dự án xây dựng cơ sở hạ tầng…
• Trái phiếu doanh nghiệp. Do các doanh nghiệp, công ty phát hành nhằm tăng vốn lưu động, tài trợ cho các dự án xây dựng nhà máy hoặc bổ sung vốn lưu động để mở rộng sản xuất, kinh doanh.

Ngoài ra, còn có các hình thức phân loại khác theo lợi suất, hình thức, tính chất và mức bảo lãnh thanh toán như sau:

• Theo lãi suất trái phiếu. Có lãi suất cố định/lãi suất thả nổi/không lãi suất.
• Theo hình thức trái phiếu. Trái phiếu ghi danh/vô danh.
• Do tính chất của trái phiếu. Trái phiếu có quyền mua cổ phiếu, trái phiếu mua lại, trái phiếu chuyển đổi.
• Theo mức độ bảo đảm thanh toán. Trái phiếu có bảo đảm, Trái phiếu không có bảo đảm.

>> 5 ứng dụng đầu tư online uy tín và phổ biến nhất 2024

Vì sao chứng chỉ quỹ trái phiếu hấp dẫn nhiều nhà đầu tư?

Nhiều người lo ngại không biết mình sẽ được lợi ích gì khi lựa chọn giao dịch quỹ đầu tư trái phiếu. Đó chính là lý do hình thức này lại được ưa chuộng đến vậy. So với việc đầu tư vào trái phiếu riêng lẻ. Đầu tư vào Quỹ trái phiếu mang lại hiệu quả kinh tế cao hơn vì:

• Lợi nhuận ổn định. Do hàng tháng tổ chức phát hành buộc phải trả lãi cho nhà đầu tư bằng số vốn mua cổ phiếu nhân với lãi suất thỏa thuận ban đầu.
• Tham gia đầu tư một cách dễ dàng ngay cả khi bạn bận rộn, ít vốn hoặc không có đủ kiến ​​thức chuyên sâu về tài chính, đầu tư. Vì bạn sẽ được công ty quản lý quỹ hỗ trợ.
• Rủi ro của quỹ trái phiếu (đầu tư chủ yếu vào chứng khoán nợ) thấp hơn so với trường hợp quỹ mở đầu tư vào cổ phiếu (là chứng khoán vốn). Đồng thời, mức độ biến động của trái phiếu không đa dạng.
• Tính thanh khoản cao. Có quyền rút vốn bất cứ lúc nào bằng cách bán chứng chỉ Quỹ trái phiếu và công ty quản lý Quỹ có trách nhiệm thu hồi vốn của nhà đầu tư.
• Có thể đa dạng hóa các loại sản phẩm đầu tư của Quỹ đầu tư. Để giảm thiểu rủi ro vì Quỹ Trái phiếu có thể đầu tư vào nhiều loại trái phiếu khác nhau.

>> Chứng chỉ quỹ cân bằng là gì?

Rủi ro khi đầu tư quỹ trái phiếu

Ưu tiên quan trọng nhất trước khi đưa ra quyết định đầu tư là hiểu những rủi ro liên quan đến quỹ trái phiếu. Tuy đây là kênh đầu tư khá an toàn nhưng trái phiếu lại là chứng khoán nợ. Nên khi gặp khó khăn thì ưu tiên trả nợ cho chủ nợ sẽ được ưu tiên nhưng vì là hạng mục đầu tư nên chắc chắn tiềm ẩn nhiều rủi ro.

Rủi ro về lãi suất

Lãi suất chung sẽ có một số tác động đến lợi nhuận của quỹ trái phiếu. Khi lãi suất ngân hàng giảm, động thái giá NAV/CCQ cũng sẽ chậm lại, tuy nhiên tác động này sẽ xảy ra với độ trễ và không phản ánh ngay lập tức do các quỹ đầu tư thường nắm giữ danh mục tiền gửi/trái phiếu với lãi suất được công bố trước.

Mặt khác, nếu lãi suất ngân hàng giảm, trong ngắn hạn giá thị trường của trái phiếu do quỹ nắm giữ sẽ tiếp tục được ghi tăng trên sổ sách. Tuy nhiên, việc giảm lãi suất ngân hàng ngay lập tức ảnh hưởng đến lượng tiền mặt mà quỹ nắm giữ.

Rủi ro về tín dụng

Hầu hết các quỹ trái phiếu đều đa dạng hóa danh mục đầu tư của mình để phân tán rủi ro. Nhưng xếp hạng tín dụng trung bình của quỹ vẫn sẽ ảnh hưởng đến sự biến động của quỹ.

Về cơ bản, trái phiếu được chia thành hai loại. Bao gồm trái phiếu có mức xếp hạng đầu tư, tức là trái phiếu có xếp hạng tín nhiệm cao (trái phiếu chính phủ, trái phiếu của các tập đoàn lớn, có uy tín). Loại thứ hai là trái phiếu dưới mức xếp hạng đầu tư là trái phiếu có mức tín nhiệm thấp nhất. Cái gọi là như trái phiếu rác hoặc trái phiếu có lãi suất cao. Quỹ có tỷ lệ trái phiếu dưới mức đầu tư cao hơn sẽ có rủi ro cao hơn so với các quỹ khác.

Rủi ro không có trái phiếu để đầu tư

Khi lượng tiền mặt của quỹ trở nên quá lớn nhưng không có trái phiếu dư thừa trên thị trường để mua, quỹ buộc phải gửi tiền vào ngân hàng. Vào thời điểm này, tốc độ tăng giá NAV/CCQ cũng chậm lại và đường thẳng tăng trưởng giá NAV/CCQ cũng thoải dần.

>> Hướng dẫn giao dịch quỹ hoán đổi danh mục

Các quỹ trái phiếu tốt nhất trên thị trường Việt Nam 2024

Quỹ SSIBF

Quỹ đầu tư trái phiếu SSIBF được quản lý bởi công ty quản lý quỹ SSI (thành viên của Công ty Cổ phần Chứng khoán SSI).

SSIBF là quỹ trái phiếu quốc gia mở dành cho mọi nhà đầu tư, từ cá nhân đến tổ chức, trong và ngoài nước. Mục đích của chiến lược đầu tư bao gồm sự ổn định, giảm thiểu rủi ro, đa dạng hóa, phân bổ hợp lý và phân tích chuyên sâu là tối ưu hóa lợi nhuận của tất cả những người tham gia quỹ.

Nhà đầu tư có thể rút tiền bất cứ lúc nào mà vẫn nhận được lãi suất dựa trên số ngày tiền gửi (lãi suất cao hơn gửi ngân hàng khoảng 1 – 1,3%/năm). Năm 2021, SSIBF là quỹ trái phiếu ngắn hạn có tỷ suất lợi nhuận tốt nhất trên sàn chứng khoán Việt Nam.

Quỹ trái phiếu TCBF

Là quỹ trái phiếu được quản lý bởi Techcom Securities – thành viên của Techcombank. TCBF luôn dẫn đầu thị trường môi giới trái phiếu. Với thế mạnh đặc biệt là tư vấn phát hành trái phiếu cho một số ông lớn như MSN, NVL, VIC…

TCBF dự kiến ​​lợi suất đạt 9,96%/năm trong vòng 3 năm và nhà đầu tư sẽ có thể bắt đầu tham gia quỹ với số tiền tối thiểu 10.000 đồng. Chiến lược của quỹ tập trung vào việc sử dụng nguồn vốn đặc biệt. Tính sẵn có và đánh giá toàn diện về chất lượng trái phiếu nhằm xây dựng danh mục đầu tư chứa trái phiếu có chất lượng cao nhất trên thị trường.

Quỹ BVBF

Quỹ BVBF là quỹ trái phiếu được quản lý bởi công ty quản lý quỹ Bảo Việt – thành viên Tập đoàn Tài chính – Bảo hiểm Bảo Việt. BVBF được thành lập từ năm 2014 và là quỹ mở đầu tiên trên thị trường Việt Nam. Lựa chọn chiến lược đầu tư chủ động. Tức là điều chỉnh linh hoạt tỷ trọng tài sản trong danh mục đầu tư, tận dụng tối đa các cơ hội đầu tư có thể có.

Trong danh mục đầu tư của BVBF, tỷ trọng lớn nhất là tiền gửi với 78,25%, trái phiếu doanh nghiệp chiếm 13,18%, phần còn lại là trái phiếu Chính phủ với 8,04%. Phí quản lý BVBF được đánh giá là thấp hơn mức trung bình thị trường (chỉ 0,5%/NAV/năm).

Quỹ trái phiếu VFF

VINACAPITAL-VFF là sự lựa chọn an toàn cho các nhà đầu tư có khẩu vị rủi ro thấp. Quỹ đầu tư chủ yếu vào trái phiếu doanh nghiệp giao dịch công khai được sàng lọc cẩn thận trong hệ thống xếp hạng tín dụng. Với mục đích đạt được lợi nhuận dài hạn cao hơn lãi suất tiết kiệm 12 tháng.

Biểu đồ tăng trưởng NAV trong 12 tháng gần nhất lên đến 7.44%.

Quỹ trái phiếu của dragon cap DCBF

Quỹ đầu tư trái phiếu DC (DCBF) là quỹ hoạt động theo mô hình Quỹ mở. Chuyên đầu tư vào trái phiếu chính phủ, trái phiếu doanh nghiệp và chứng khoán có giá trị nhằm thu được lợi nhuận ổn định, lâu dài.

Chỉ số NAV/CCQ của quỹ trái phiếu DCBF là 26404.33 VND.

Quỹ VCBF-FIF

VCBF là quỹ trái phiếu của công ty quản lý quỹ trực thuộc Ngân hàng TMCP Ngoại thương Việt Nam. Chiến lược đầu tư của VCBF dựa trên tính kỷ luật và mang lại cho nhà đầu tư nguồn thu nhập ổn định. Với mục tiêu chính là bảo toàn vốn cho khách hàng và gia tăng tài sản. Lợi nhuận hàng năm từ

VCBF-FIF năm 2022 là 7,22%.

Tính đến ngày 20/04/2023, giá trị tài sản ròng của quỹ là 89.481 tỷ đồng. Số lượng CCQ đang lưu hành là 7.076.926,71 và giá trị tài sản ròng/1 CCQ là 12.644,06 đồng. Doanh thu danh mục đầu tư đạt 139,31%.

Quỹ MBBOND

Quỹ MBBOND là sản phẩm của công ty chứng khoán trực thuộc Ngân hàng Quân đội MBBank. Quy mô quỹ tính đến 31/12/2022 đạt 261 tỷ đồng. Lợi nhuận dự kiến ​​năm 2023 lên tới 7,8%/năm.

Danh mục đầu tư của quỹ bao gồm phần lớn nhất là tiền gửi có kỳ hạn và chứng chỉ tiền gửi (80%). Tiếp theo là trái phiếu chưa niêm yết (11%), tiền và các khoản tương đương tiền (5%). Cuối cùng là trái phiếu niêm yết (4%). Đảm bảo là nguồn thu nhập hấp dẫn, ổn định và an toàn cho các nhà đầu tư.

Tính đến ngày 20/04/2023, NAV của quỹ là 13.090 đồng.

Quỹ VNDBF

VNDBF là quỹ trái phiếu của công ty chứng khoán VNDIRECT, được thành lập vào tháng 7 năm 2019. Tính đến ngày 31 tháng 8 năm 2022, NAV/CCQ là 12.183,46 đồng. Lãi suất dự kiến ​​của VNDBF là từ 8% đến 8,5%/năm. Phù hợp với triết lý đầu tư Ăn chắc mặc bền, tăng trưởng bền vững. Quỹ tập trung đầu tư vào trái phiếu chính phủ và doanh nghiệp có chất lượng tín dụng cao. Tiền gửi ngân hàng và nhiều chứng khoán có giá trị khác.

Ai nên đầu tư quỹ trái phiếu?

Đầu tư vào quỹ trái phiếu tạo cơ hội đầu tư cho mọi người. Tuy nhiên, với mức độ rủi ro thấp và sự hỗ trợ từ công ty quản lý quỹ. Những người sau đây được khuyến khích đầu tư vào quỹ:

• Nhà đầu tư có dòng tiền tự do và muốn tham gia thị trường đầu tư. Nhưng họ không có nhiều thời gian để theo dõi tình hình 24/7.
• Các nhà đầu tư đang tìm kiếm một quỹ đầu tư dài hạn, rủi ro thấp.
• Các nhà đầu tư coi trọng kỷ luật và sự thuận tiện trong đầu tư.
• Các nhà đầu tư muốn đa dạng hóa danh mục đầu tư cổ phiếu và đầu tư tài chính.
• Các thực thể này có thể hưởng lợi từ việc tham gia vào quỹ để theo đuổi mục tiêu đầu tư của mình một cách hiệu quả và an toàn.

Những lưu ý khi đầu tư quỹ trái phiếu

Một số lưu ý dành cho nhà đầu tư trước khi quyết định đầu tư:

• Phân tích kỹ tình hình tài chính của bản thân để biết quỹ nào phù hợp. Nên tham khảo trước về phí giao dịch và phí quản lý. Chọn một quỹ có giá cạnh tranh và có danh tiếng tốt.
• Bạn nên tìm hiểu kỹ về nguồn gốc của công ty quản lý quỹ. Kiểm tra xem đó có phải là đơn vị uy tín hay không. Đội ngũ nhân viên có hỗ trợ tốt và giải quyết các vấn đề phát sinh hay không.
• Tất cả các dự án đầu tư của quỹ phải được công bố công khai. Minh bạch để nhà đầu tư dễ dàng đọc và nghiên cứu.
• Sản phẩm của quỹ được đa dạng hóa nhằm giảm thiểu rủi ro. Mặc dù trái phiếu được xếp vào loại tài sản an toàn. Tuy nhiên, trong trường hợp quỹ hoạt động tốt. Vẫn cần bám sát các xu hướng và lĩnh vực có thể kiếm lợi nhuận cao hơn.

Bài viết trên đã giúp bạn giải đáp rõ ràng câu hỏi chứng chỉ quỹ trái phiếu là gì và những vấn đề liên quan. Chungchiquy hy vọng thông qua bài viết này. Các nhà đầu tư sẽ cân nhắc kỹ lưỡng tình hình tài chính của bản thân. Từ đó đưa ra lựa chọn đầu tư phù hợp nhất.